سهام و پوند به سمت پایین حرکت می کنند و دلار در حال افزایش است.
سهام در روز پنج شنبه کاهش یافتند و برخی از سودهای جلسه قبل را پس از نشست سیاست گذاری فدرال رزرو و چشم انداز منفی اقتصادی BoE در بریتانیا پس دادند.
همزمان با تصمیم‌های انقباضی، می‌توانیم نشانه‌هایی از رکود اقتصادی در بریتانیا را مشاهده کنیم. بانک مرکزی انگلیس هشدار داده است که اقتصاد احتمالاً در پاییز وارد رکود خواهد شد. اوایل امروز، بانک مرکزی انگلیس نرخ بهره اصلی خود را ۲۵ واحد پایه دیگر افزایش داد و به ۱.۰ درصد رساند، چهارمین افزایش متوالی به بالاترین میزان در ۱۳ سال اخیر. با این حال، افزایش تورم در 30 سال گذشته فشار بر بانک مرکزی را افزایش داده است.این را به تورم مورد انتظار بالای 10 درصد اضافه کنید که با افزایش 40 درصدی قبوض انرژی بسیاری از خانوارها و شوک های اقتصادی ناشی از درگیری اوکراین و روسیه در چشم انداز ها دیده می شود.
ما در آمریکا نیز همین واکنش ها و دیدگاه ها را داشتیم. شب گذشته FOMC همانطور که به صورتی گسنرده انتظار می رفت نرخ بهره FED را 50 bps افزایش داد. اکنون نرخ های هدف FED بین 0.75 تا 1.00 درصد است. همان ترس از بریتانیا را می توان در سخنان پاول پس از جلسه شنید. کمیته بازار آزاد فدرال رزرو همچنان نگران تورم است و تاکید می کند که درگیری بین روسیه و اوکراین "احتمالا بر فعالیت های اقتصادی تاثیر می گذارد." با این حال، همانند بریتانیا در ایالات متحده نیز ترس از تورم بالاتر و لجام گسیخته بر ترس از رکود غلبه کرد و فدرال رزرو را مجبور به تصمیم گیری کمی سختگیرانه تر کرد. علاوه بر افزایش نرخ، آنها همچنین تصمیم گرفتند ترازنامه را از اول ژوئن با فروش حداکثر 30 میلیارد دلار اوراق بهادار خزانه داری و تا 17.5 میلیارد دلار MBS کمترکنند. این طرح در ماه سپتامبر به 60 میلیارد و 35 میلیارد دلار افزایش می یابد.
در حالی که FED در مورد افزایش نرخ بهره به میزان 75 واحد زیاد سخت گیری نرکد، اما همچنان نسبت به رکود احتمالی با سیاست‌های کمتر سختگیرانه به اندازه کافی محتاط بود. در پایان جلسه، پاول گفت که "احساس گسترده" این است که افزایش نرخ بهره 50 واحدی برای "دو جلسه" بعدی روی میز است. در حالی که افزایش 50 واحدی نرخ بهره در نشست 14 تا 15 ژوئن FOMC بسیار محتمل به نظر می رسد، فدرال رزرو هشدار می دهد که اقتصاد به شدت ضعیف خواهد شد زیرا افزایش دستمزد ها نمی تواند متناسب با تورم رشد کند.
دیشب و پس از جلسه، دلار آمریکا بیش از 1 درصد از دست داد، اما با گذشت زمان، توانست تمام ضررهای خود را جبران کند، زیرا فعالان بازار منطقی تر به وضعیت نگاه کردند. از سوی دیگر، پوند در بریتانیا با انتظارات اقتصادی ضعیف تر و تورم بالاتر بالای 10 درصد در حال از دست دادن جایگاه خود است. پوند در حال آزمایش پایین ترین سطح خود از ژوئن 2020 در برابر دلار آمریکا است.
از نظر فنی، کیبل نیز در یک روند نزولی واضح قرار دارد و تحت تمام خطوط اصلی میانگین های حرکتی حرکت می کند و حجم بازار در حالت نزولی افزایش می یابد. 1.23 به نظر پشتیبانی کلیدی است، و هر گونه نقض زیر این سطح، درها را برای سطوح بسیار پایین تر باز می کند. از سوی دیگر، گاوها تنها در صورتی تشویق می شوند که قیمت به بالای 1.32 بازگردد.
همانند واکنش معکوس دلار آمریکا، واکنش بازار سهام در اولین ساعات پس از جلسه مثبت بود، فقط به دلیل اینکه تصمیمات مطابق با انتظارات بود، اما اگر منطقی تر به وضعیت نگاه کنیم، امید چندانی وجود ندارد، زیرا SP500 نیز تمام سود خود را در معاملات امروز از دست داد. از نقطه نظر فنی، 200 DMA برای S&P 500 روی 4500 قرار دارد و تا زمانی که دارایی زیر این سطح معامله شود، خرس ها کنترل بازار را خواهند داشت. با این حال، SP500 سطح 4000 را به عنوان پشتیبان حیاتی حفظ می کند، اما شکستن این سطح، 3700 را در کانون توجه قرار می دهد.
